La deuda subordinada, “sub-deuda” o “mezzanine”, es el capital que se ubica entre deuda y patrimonio en el lado derecho del balance. Es más riesgoso que la deuda bancaria tradicional, pero más senior que el capital en su preferencia de liquidación (en quiebra).
¿Qué es la deuda subordinada en un balance?
La deuda subordinada es deuda que se paga después de que los deudores principales hayan sido pagados en su totalidad. Es más riesgoso en comparación con la deuda no subordinada y figura como un pasivo a largo plazo después de la deuda no subordinada en el balance general.
¿Cómo se registra la deuda subordinada?
Información sobre la deuda subordinada Como dinero prestado, la deuda subordinada se incluye en la sección de pasivos. Los pasivos corrientes se enumeran primero. Por lo general, la deuda principal se ingresa a continuación en el balance general. La deuda subordinada se enumera en último lugar en la sección de pasivos en orden descendente de prioridad.
¿Por qué la deuda subordinada se considera capital?
La deuda subordinada ofrece a los dueños de negocios acceso a capital que tal vez no puedan obtener de un banco debido a la falta de activos tangibles para ofrecer como garantía. Esto se debe a que los banqueros pueden considerarlo parte del “colchón de capital” que respalda la deuda bancaria principal.
¿Cuáles son los tipos de deuda subordinada?
Tipos de deuda subordinada
Préstamo bancario o bono Un bono reconocido por un banco podría ser una deuda junior.
Deuda Mezzanine Esta deuda tiene un rango más alto que las acciones ordinarias en el momento del pago.
Valores respaldados por activos Un prestamista emite este tipo de deuda en tramos o porciones.
¿Quién puede emitir deuda subordinada?
La deuda subordinada es emitida periódicamente por la mayoría de las grandes corporaciones bancarias en los EE. UU. Se puede esperar que la deuda subordinada sea especialmente sensible al riesgo porque los tenedores de deuda subordinada tienen derechos sobre los activos bancarios solo después de los tenedores de deuda senior y carecen de la ganancia al alza que disfrutan los accionistas.
¿Cuáles son los beneficios de la deuda subordinada?
Ventajas de la Deuda Subordinada
El capital se mantiene en el balance.
La deuda subordinada es menos costosa que alternativas como la equidad.
Sin riesgo de contraparte, el capital está íntegramente desembolsado y no es contingente.
Mejora el rendimiento del capital y evita la dilución.
¿Por qué los bancos emiten deuda subordinada?
Los bancos emiten deuda subordinada por varios motivos, incluido el refuerzo de capital, la financiación de inversiones en tecnología, adquisiciones u otras oportunidades, y la sustitución de capital de mayor costo. Los pagos de intereses de la deuda subordinada son deducibles de impuestos por parte del emisor. Las ofertas de deuda subordinada generalmente se simplifican.
¿Qué son los pasivos corrientes?
Los pasivos corrientes son las obligaciones financieras a corto plazo de una empresa que vencen dentro de un año o dentro de un ciclo operativo normal. Los ejemplos de pasivos corrientes incluyen cuentas por pagar, deuda a corto plazo, dividendos y documentos por pagar, así como impuestos sobre la renta adeudados.
¿Qué significa cuando un préstamo es subordinado?
La subordinación es el proceso de clasificar los préstamos hipotecarios (hipotecarios, HELOC o préstamos con garantía hipotecaria) por orden de importancia. A través de la subordinación, los prestamistas asignan una “posición de gravamen” a estos préstamos. Generalmente, a su hipoteca se le asigna la posición de primer gravamen mientras que su HELOC se convierte en el segundo gravamen.
¿Cuál es la diferencia entre deuda senior y deuda subordinada?
La deuda senior tiene la máxima prioridad y, por tanto, el menor riesgo. Por lo tanto, este tipo de deuda generalmente conlleva u ofrece tasas de interés más bajas. Mientras tanto, la deuda subordinada conlleva tasas de interés más altas dada su menor prioridad durante el reembolso. La deuda subordinada es cualquier deuda que se encuentra debajo o detrás de la deuda principal.
¿La obligación es una deuda?
Una obligación es un tipo de instrumento de deuda que no está respaldado por ninguna garantía y generalmente tiene un plazo mayor a 10 años. Tanto las corporaciones como los gobiernos emiten con frecuencia obligaciones para recaudar capital o fondos. Algunas obligaciones pueden convertirse en acciones de capital, mientras que otras no.
¿Cuáles son las dos formas principales de deuda a largo plazo?
Los principales tipos de deuda a largo plazo son los préstamos a plazo, los bonos y los préstamos hipotecarios. Los préstamos a plazo pueden ser no garantizados o garantizados y generalmente tienen vencimientos de 5 a 12 años. Los bonos suelen tener vencimientos iniciales de 10 a 30 años.
¿Qué son los pasivos no corrientes?
Los pasivos no corrientes incluyen obligaciones, préstamos a largo plazo, bonos por pagar, pasivos por impuestos diferidos, obligaciones por arrendamiento a largo plazo y obligaciones por beneficios de pensiones. La porción de un pasivo por bonos que no se pagará dentro del próximo año se clasifica como un pasivo no circulante.
¿Los valores preferentes del fideicomiso son deuda o capital?
Un valor preferido de fideicomiso es un valor que posee características tanto de capital como de deuda. Una empresa crea valores preferentes de fideicomiso mediante la creación de un fideicomiso, la emisión de deuda y luego hacer que emita acciones preferentes a los inversores. Los valores preferentes fiduciarios generalmente son emitidos por sociedades tenedoras de bancos.
¿Cuáles son ejemplos de deuda garantizada?
Los dos ejemplos más comunes de deuda garantizada son las hipotecas y los préstamos para automóviles. Esto es así porque su estructura inherente crea garantías. Si un individuo no cumple con los pagos de su hipoteca, el banco puede embargar su casa. Del mismo modo, si un individuo no cumple con su préstamo de automóvil, el prestamista puede embargar su automóvil.
¿Qué son los pasivos circulantes? Pon dos ejemplos.
Los siguientes son ejemplos comunes de pasivos circulantes:
Cuentas por pagar. Estas son las cuentas por pagar comerciales adeudadas a los proveedores, generalmente como lo demuestran las facturas de los proveedores.
Impuestos sobre las ventas por pagar.
Impuestos sobre la nómina a pagar.
Impuestos sobre la renta por pagar.
Los intereses a pagar.
Sobregiros de cuentas bancarias.
Gastos acumulados.
Depósitos del cliente.
¿La Renta A es un pasivo corriente?
Los pasivos circulantes incluyen: cuentas por pagar comerciales y otras, como cuentas por pagar, documentos por pagar, intereses por pagar, alquiler por pagar, gastos acumulados, etc.
¿Los bancos emiten deuda subordinada?
Emitir deuda subordinada ha sido más común para los bancos en 2020 en comparación con otros tipos de capital. Las emisiones de deuda subordinada en los bancos de EE. UU. durante septiembre totalizaron $ 1,470 millones, en comparación con $ 1,640 millones en mayo, cuando los bancos emitieron la mayor cantidad de capital desde 2009, y $ 1,320 millones en septiembre de 2019.
¿La deuda subordinada es mala?
Las deudas subordinadas son más riesgosas que los préstamos de mayor prioridad, por lo que los prestamistas suelen exigir una tasa de interés más alta como compensación por asumir este riesgo. Los acuerdos de subordinación se emplean comúnmente cuando existen múltiples hipotecas contra una propiedad.
¿Cuál es la diferencia entre la deuda mezzanine y la deuda subordinada?
La deuda mezzanine es deuda subordinada con algunas formas de mejora de capital adjuntas. La deuda subordinada regular solo requiere que la empresa prestataria pague intereses y capital. Con la deuda mezzanine, el prestamista tiene una parte de la acción en el negocio de la empresa.
¿Qué es la deuda subordinada para la MIPYME?
Crédito y financiación para las MIPYME: alrededor de nueve meses después de que el gobierno de Modi lanzara el esquema de deuda subordinada de 20 000 millones de rupias para las MIPYME estresadas, el número de beneficiarios al 4 de marzo de 2021 era de solo 332 con un monto de 38,5 millones de rupias, más de 272 préstamos por valor de Rs 30,84 millones de rupias al 4 de febrero de
¿Qué es la deuda senior en un balance?
La Deuda Senior, o un Pagaré Senior, es dinero adeudado por una empresa que tiene los primeros derechos sobre los flujos de efectivo de la empresa. Es más segura que cualquier otra deuda, como la deuda subordinada (también conocida como deuda junior), porque la deuda senior generalmente está garantizada por activos.
¿Qué es la deuda no subordinada?
La deuda no subordinada es una obligación que debe pagarse antes que cualquier otra forma de deuda si el deudor se declara en quiebra o insolvencia. La mayoría de la deuda no subordinada suele estar garantizada por garantías reales. Este tipo de deuda también se conoce como título senior o deuda senior.